वॉरेन बफे इतने अमीर कैसे बने – How did Warren Buffett become so rich?

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कुछ लोग उन्हें “ओमाहा का ओरेकल” कहते हैं और कुछ उन्हें “बेंजामिन ग्राहम के शिष्य” के रूप में जानते हैं।

“बेंजामिन ग्राहम” को “मूल्य-निवेश के पिता” होने का श्रेय दिया जाता है।

2 को किसी भी “निवेशक” के लिए किताबें अवश्य पढ़नी चाहिए:

1. बुद्धिमान निवेशक।

2. सुरक्षा विश्लेषण।

अधिकांश “फंड मैनेजरों” और “निवेश अधिकारियों” ने इन 2 पुस्तकों को पढ़ा है।

मैंने “इलेक्ट्रॉनिक्स एंड कम्युनिकेशंस” में एक “इंजीनियर” के रूप में स्नातक की उपाधि प्राप्त की है, इसलिए आप उस समय कह सकते हैं जब मैंने “कैपिटल मार्केट्स” के बारे में सीखना शुरू किया, मेरे पास कोई प्रासंगिक योग्यता नहीं थी।

मेरे पिता 1992 से “स्टॉक मार्केट” के “एवीडी” द्रष्टा होने के नाते मुझे सलाह देते थे कि “मैं इस विनम्र मानव होने के बारे में सब कुछ पढ़ूं” और यही मैंने किया।

मिस्टर वॉरेन बफे कुछ हद तक “विनम्र और मितव्ययी” व्यक्ति हैं।

उनका कहना है कि “यदि आपको उन चीजों को खरीदना है जिनकी आपको आवश्यकता नहीं है, तो जल्द ही आपको अनिच्छा से उन चीजों को बेचना होगा जिनकी आपको वास्तव में आवश्यकता है”।

चिंता न करें, मैं जल्द ही “रियल डील” और “तकनीकी शब्दों” के बारे में बात करूंगा। मैं “सिर्फ वही लिखता हूँ जो ज्यादातर लोग पहले से ही जानते हैं”।

वॉरेन बफे इतने अमीर कैसे बने - How did Warren Buffett become so rich?
How did Warren Buffett become so rich?

“मिस्टर वारेन बफे” एक दृढ़ विश्वासी है “यदि दिन में कम से कम 5 घंटे पढ़ना है तो अधिक नहीं”।

“बेस बिल्डिंग” में से, अब हमें “हाउ वॉरेन बफेट इनवेस्ट मनी” में गोता लगाने दें।

पहली चीज जो किसी कंपनी को “शॉर्टलिस्टिंग” करने के लिए आवश्यक है, वह है “व्यापक बाजार में सूचीबद्ध स्टॉक” पर “मौलिक विश्लेषण” करना।

“मौलिक विश्लेषण” का पूरा विचार सुरक्षा के “आंतरिक मूल्य” को निर्धारित करने की अवधारणा के इर्द-गिर्द घूमता है, ताकि हम समझ सकें कि क्या यह “अति-मूल्यवान, काफी मूल्यवान या कम मूल्यवान” है।

मूल्य वह है जो आप भुगतान करते हैं और मूल्य है जो आपको मिलता है – वॉरेन बिल्ड

हम सभी को उस चीज़ की कीमत पता है जिसे हम “खरीदना या बेचना” कर रहे हैं लेकिन हम इसका मूल्य कैसे निर्धारित करते हैं, यह हमारे निवेश के भविष्य को तय करता है।

मौलिक विश्लेषण को मुख्य रूप से 3 भागों में विभाजित किया गया है: अर्थव्यवस्था के आर्थिक, राजनीतिक प्रणाली, जनसांख्यिकी, सरकारी खर्च, कर, मजदूरी, आयात और निर्यात, व्यापार घाटा / अधिशेष, काल्पनिक घाटा / अधिशेष जैसे मैक्रो-आर्थिक कारकों पर आधारित अर्थव्यवस्था विश्लेषण। , विदेशी मुद्रा, तेल की कीमत, राजकोषीय नीति, मौद्रिक नीति, मुद्रास्फीति की दर, ब्याज दर, धन की आपूर्ति, मात्रात्मक सहजता, तरलता, GDP और बाजार पूंजीकरण / GDP। मांग और आपूर्ति के आंकड़े, उद्योग के भीतर प्रतिस्पर्धा, उद्योग के लिए बाहरी खतरे, उद्योग की भविष्य की संभावनाएं, क्रेडिट प्रणाली और तकनीकी परिवर्तन।

अर्थव्यवस्था के 4 इंजन [उपभोग, निर्यात, निवेश और सरकार]।

स्वॉट एनालिसिस [ताकत, कमजोरी, खतरा और अवसर]।

आय विवरण (बिक्री, अन्य आय, कुल व्यय, ब्याज से पहले की आय) के आधार पर बैलेंस शीट पर आधारित कंपनी विश्लेषण (शेयर पूंजी, भंडार और अधिशेष, वर्तमान देनदारियाँ, अन्य परिसंपत्तियाँ, अचल संपत्ति, अन्य परिसंपत्तियाँ और आकस्मिक देनदारियाँ) कर, ब्याज, कर और शुद्ध लाभ) और (परिचालन, वित्तपोषण और निवेश गतिविधि) से शुद्ध नकदी-प्रवाह।

प्रति शेयर मूल्य के आधार पर अनुपात विश्लेषण, प्रति शेयर लाभांश, लाभांश उपज, प्रति शेयर आय, प्रतिफल कमाई, प्रति शेयर बुक मूल्य, सकल लाभ मार्जिन, परिचालन लाभ मार्जिन, शुद्ध लाभ मार्जिन, शुद्ध मूल्य / इक्विटी पर वापसी, वापसी संपत्ति, पूंजी नियोजित रिटर्न, वर्तमान अनुपात, त्वरित अनुपात, कार्यशील पूंजी, इक्विटी पर ऋण, ब्याज कवरेज, परिसंपत्ति कारोबार, इन्वेंटरी टर्नओवर, बिक्री में वृद्धि, शुद्ध लाभ वृद्धि, कमाई के लिए मूल्य, बुक करने के लिए मूल्य, मूल्य के लिए बिक्री, ईवी / ईबीआईटीडीए, मूल्य आय वृद्धि।

वॉरेन बफे इतने अमीर कैसे बने - How did Warren Buffett become so rich?

“वॉरेन बफे” किसी भी “कंपनी के आंतरिक मूल्य” पर पहुंचने के लिए “रियायती नकदी-प्रवाह मॉडल” का उपयोग करता है।

“DCF” के रूप में भी जाना जाता है, यहाँ विचार “खरीदें” उन कंपनियों का है जिनकी कीमत “आंतरिक मूल्य” से नीचे कारोबार कर रही है।

हम इस मूल्य को पहले हमारी होल्डिंग अवधि को देखकर निर्धारित करते हैं।

मान लीजिए कि हम किसी कंपनी में 10 साल के लिए निवेश करना चाहते हैं।

हमें इस तथ्य पर ध्यान देना होगा कि “कंपनी कितनी शुद्ध नकदी-प्रवाह” बनाएगी, जो कि कंपनी अगले 10 वर्षों में उत्पन्न कर पाएगी।

अगर आज हम किसी कंपनी के लिए 100 रुपये का भुगतान कर रहे हैं, तो आदर्श रूप से यह इक्विटी खंड में अपेक्षित रिटर्न के अनुसार हमारे निवेश के लिए अगले 10 वर्षों की अवधि में 500 रुपये का “नेट कैश-फ्लो” उत्पन्न करने में सक्षम होना चाहिए।

यही कारण है कि ‘वॉरेन बफे’ का कहना है कि “हमारी पसंदीदा होल्डिंग अवधि हमेशा के लिए है”

  • कभी भी उधार न लें और निवेश न करें।
  • कभी भी 100% निवेश न करें।
  • बरसात के दिन हमेशा हाथ में कुछ नगद रखें।
  • अपने सभी अंडे एक टोकरी में न रखें।
  • कंपाउंडिंग दुनिया का 8 वां अजूबा है।
  • धैर्य की कुंजी है।

बाजार के समय के बजाय “बाजार” में समय बिताएं।

  • उपरोक्त “निवेश के 6 नियम” हैं !!
  • “भारतीय शेयर बाजार में कमी” जिसके बावजूद बाजार आज उच्च स्तर पर है:

1982, 1991, 1992, 2004, 2006, 2007, 2008, 2009, 2015, 2016, 2018, 2020।

“वारेन बफे” 70 वर्षों से अच्छी तरह से “निवेश” कर रहा है और अपनी यात्रा के दौरान “अच्छी कंपनियों” का चयन करने के अलावा, उसने “पावर ऑफ़ कम्पाउंडिंग” को अपने पक्ष में काम करने दिया है।

“जब अन्य लालची हों तो भयभीत रहें और जब दूसरे भयभीत हों तो लालची बनें”।


सीखते रहो, कमाते रहो।

यदि आप जवाब पसंद है तो “ऊपर वोट” लूट।

आप अधिक सामग्री के लिए मेरी प्रोफ़ाइल का अनुसरण कर सकते हैं।

 

सादर !!

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